隔夜美股全復盤(6.27)| 美光盤後一度跌逾...

01 大盤

昨夜美股三大股指集體收漲。截至收盤，道指漲 0.04%，納指漲 0.49%，標普漲 0.16%。美國十年國債收益率漲 1.906%，收報4.331%，相較兩年期國債收益率差-41.8個基點。恐慌指數VIX跌 2.26%至12.55，布倫特原油收漲 0.43%。現貨黃金昨日跌 0.91%，報2298.25美元/盎司。美元指數昨日漲 0.4%，報106.05。

美元兌日元USD/JPY突破160關口，創1986年12月以來新高。日元兌歐元跌至逾25年新低。據日本首席外匯事務官神田真人：對日元最近急劇貶值嚴重關切，將根據需要採取適當措施處理外匯問題。澳大利亞5月CPI意外走高，市場對8月會議加息預期升溫。胡塞武裝首次宣布使用高超音速導彈襲擊以色列船只。

美國5月新屋銷售總數年化錄得61.9萬戶，爲2023年11月以來新低。美國至6月21日當周EIA战略石油儲備庫存爲2022年12月30日當周以來最高。所有受測的31家銀行都通過了美聯儲年度壓力測試，爲其宣布回購和派息鋪平道路。荷蘭首相呂特被任命爲北約祕書長，任期五年。

02 行業&個股

行業板塊方面，除通訊收漲0.01%外，其他標普10大板塊悉數收跌：能源、金融、公用事業、半導體、醫療、工業、日常消費、房地產、科技和原料分別收跌0.98%、0.63%、0.42%、0.39%、0.35%、0.27%、0.21%、0.13%、0.11%和0.07%。

概念板塊方面，航空ETF跌0.51%，旅行服務板塊跌0.2%，高端酒店萬豪跌1.36%，愛彼迎跌0.6%，挪威郵輪漲1.69%。太陽能板塊跌2.24%。金融科技板塊方面，PayPal收跌1.8%，NU漲1.44%。網絡安全板塊跌0.49%，SQ跌1.14%。

中概股漲跌互現，KWEB跌0.04%。台積電跌 0.31%，拼多多跌 1.26%，阿裏漲 0.51%，京東跌 0.22%，理想漲 2.05%，新東方漲 1.19%，蔚來漲 6.18%，小鵬漲 3.78%，B站跌 4.69%，好未來跌 0.28%，,瑞幸咖啡漲 0.37%，名創優品跌 1.13%。

大型科技股多數收漲。微軟漲 0.27%，蘋果收漲 2%，英偉達漲 0.25%，據英偉達 CEO：下一波人工智能浪潮將使價值50萬億美元的重工業實現自動化。谷歌收跌 0.11%，亞馬遜漲 3.9%，亞馬遜市值首次突破2萬億美元。Meta漲 0.49%，禮來跌 0.37%，博通漲 0.71%，諾和諾德跌 2.21%，特斯拉漲 4.81%，美光漲 0.88%，盤後一度跌逾9%，三季報超預期，下季指引不夠亮眼；三星三季度將把DRAM 和NAND的價格上調15-20%。

RIVN漲23.24%，大衆擬向Rivian投資50億美元，並就下一代電車合作組建合資公司。FDX漲15.53%，聯邦快遞年度利潤指引超預期，預計FY25將回購25億美元股票。F漲0.17%，福特汽車首席執行官吉姆・法利透露，該公司即將在未來幾年內面向消費者推出L3級自動駕駛技術。

V漲0.03%，MA跌0.72%，美國一名法官駁回了Visa與萬事達達成的一項約300億美元的和解協議，該協議旨在限制向商家收取的信用卡和借記卡費用。AZN跌0.84%，阿斯利康肺癌靶向藥泰瑞沙新適應症在中國獲批。KKR跌1.53%，LEN跌0.16%，KKR斥資21億美元收購萊納建築公寓樓投資組合，涉及全美各地超過5200多套公寓。

03 每日焦點

1、美光盤後跌超7%，業績好於預期但下季指引不夠亮眼

6.27 美光第三財季調整後EPS爲0.62美元（vs 0.5）營收68.1億美元（vs 66.7）運營利潤9.41億美元（vs 8.691）運營現金流24.8億美元（vs 32.4）調整後運營利潤率28.1%（vs 27.2%）AI需求推動數據中心收入增長50%。預計第四財季調整後EPS爲1.08美元±0.08（vs 1.02）調整後營收74-78億美元（vs 75.8，部分預測高於80）調整後運營利潤率爲33.5%-35.5%（vs 34.5%，邊際定價35-40%）盡管AI計算熱潮令美光受到提振，但個人電腦和智能手機等傳統市場的需求仍然低迷。展望顯示這些領域從去年歷史性的下滑中恢復的速度沒有一些人希望的那么快。

Stifel首予特斯拉“买入”評級及目標價265美元

6.26 Stifel首次覆蓋特斯拉，給予“买入”評級，目標價爲265美元。分析師Stephen Gengaro和他的團隊認爲，由於即將推出的Model 3和Model Y車型的改進，以及下一代Model 2的推出，特斯拉在未來三年將實現強勁的多年增長。特斯拉的全自動駕駛計劃可以通過銷售、許可和潛在的RoboTaxi機會帶來價值。最近一波下調盈利預期的浪潮被認爲消除了特斯拉股票的壓力。

2、三星將在第三季度將DRAM和NAND價格提高15-20%

6.26 據韓國《每日經濟新聞》報道，三星三季度將把動態隨機存儲器 (DRAM) 和NAND的價格上調15-20%。由於AI需求激增，內存安全競爭加劇，預計三星電子下半年業績將有所改善。據業內人士26日消息，證實三星電子近期已向包括戴爾科技和惠普(HPE)在內的主要客戶通報了這一漲價計劃。

3、現貨以太坊ETF審批文件只剩“潤色” 業內：最早下周獲批

6.27 行業高管和其他參與者透露，美國證交會（SEC）可能最早於7月4日批准現貨以太坊ETF，因資產管理公司與監管機構之間的談判已進入最後階段。包括貝萊德、VanEck等八家在內的資產管理公司正在尋求SEC批准這些基金。他們表示，修改發行文件的過程已經進展到只需解決“小”問題。與其中一家發行公司合作的一位律師也表示，這只剩下“最後的潤色”，批准可能不會超過一兩周。ETF分析師Eric Balchunas此前預計爲最早7月2日獲批。

4、微軟：AI技術+量子計算加速科學發現 250年的化學進程壓縮至25年完成

6.26 微軟表示，我們的愿景是通過最新的AI技術賦能科學家，釋放他們的創造潛力，應對一些最緊迫的挑战。爲了實現這一愿景，我們需要將生成式AI技術的全部力量與量子-經典混合計算結合起來，以增強科學方法的每一個階段。微軟宣布推出生成式化學和加速DFT(加速密度泛函理論)，這些突破性的功能將使科學家有機會將原本未來250年的化學進程壓縮至25年完成。

阿斯利康肺癌靶向藥泰瑞沙新適應症在中國獲批

6.26 阿斯利康(AZN.O)6月26日宣布，中國國家藥品監督管理局於2024年6月18日正式批准泰瑞沙®聯合培美曲塞和鉑類化療藥物用於具有表皮生長因子受體(EGFR)外顯子19缺失或外顯子21(L858R)置換突變的局部晚期或轉移性非小細胞肺癌(NSCLC)成人患者的一线治療。

5、最受對衝基金歡迎的美股TOP15

6.26 2023年，對衝基金管理的資產超過4萬億美元，創歷史新高。盡管在過去10年的大部分時間裏，該行業的回報不溫不火，但在利率不斷上升的環境下，人們對該行業的興趣有所回升。基於WhaleWisdom的13F文件，下圖按照持有某只個股的對衝基金的數量佔總數的比例，列舉最受對衝基金歡迎的個股TOP15。

截至2024年第一季度，微軟是最受歡迎的公司，約有44%或874家的對衝基金持有該公司的股票。截至今年6月24日，微軟股價已累計上漲逾20%，處於歷史高位水平。亞馬遜、Alphabet和蘋果緊隨其後，分別有約42%、38%和36%的對衝基金投資於上述公司。

按淨值計算，對衝基金本季度在其投資組合中增加了逾2600萬股蘋果股票。在蘋果於今年或2025年推出iphone的人工智能功能之前，對衝基金對蘋果的熱情日益高漲。相比之下，對衝基金對英偉達和Alphabet的淨減持幅度最大。

除科技巨頭之外，大量對衝基金還持有Visa、摩根大通和伯克希爾哈撒韋公司的股票。在過去10年裏，這些金融巨頭獲得了強勁的回報，其中，Visa的平均年回報率接近19%，摩根大通同期的平均回報率超過16%。

04 今日前瞻

今日重點關注的財經數據

（1）20:30 美國至6月22日當周初請失業金人數(萬人)

（2）20:30 美國第一季度實際GDP年化季率終值

（3）20:30 美國第一季度實際個人消費支出季率終值

（4）20:30 美國第一季度核心PCE物價指數年化季率終值