隔夜美股全復盤(2.2)| 三大股指集體收漲；...

01 大盤

昨夜美股三大股指集體收漲。截至收盤，道指漲 0.97%，納指漲 1.3%，標普漲 1.25%。美國十年國債收益率跌 0.818%，收報3.882%，相較兩年期國債收益率差-32.5個基點。恐慌指數VIX跌 2.3%，布倫特原油收跌 2.1%。現貨黃金昨日漲 0.78%，報2054.74美元/盎司。美元指數昨日跌 0.44%，報103.06。

美國至1月27日當周初請失業金人數錄得22.4萬人，爲2023年11月11日當周以來新高，市場預期爲21.2萬人。亞特蘭大聯儲GDPNow模型預計美國第一季度GDP增速爲4.2%，此前預計爲3.0%。據CBS新聞：美國批准在伊拉克和敘利亞進行的打擊計劃。美國貨幣市場基金資產規模首次達到6萬億美元。

英國央行維持利率不變，並在聲明中刪除了緊縮傾向，有委員支持降息25BP。歐盟領導人達成協議，向烏克蘭提供500億歐元援助。據南非外交部部長潘多爾：埃及、埃塞俄比亞、伊朗、沙特、阿聯酋五個國家已確認成爲金磚國家正式成員。歐佩克+聯合部長級監督委員會未對石油產量政策作出任何建議。半島電視台刪除聲稱以色列同意加沙停火的措辭，更新爲稱哈馬斯以積極的態度接收了與以色列的停火提議。哈馬斯表示仍在研究中，以色列暫未回應。國際油價在凌晨重挫3美元。

02 行業&個股

行業板塊方面，除能源收跌0.01%外，標普其他10大板塊悉數收跌：日常消費、公用事業、房地產、工業、原料、醫療、科技、通訊、半導體和金融分別收漲2.04%、1.9%、1.76%、1.7%、1.67%、1.3%、1.26%、1.03%、0.49%和0.15%。

概念板塊方面，航空ETF漲1.6%，旅行服務板塊漲1.33%，高端酒店萬豪漲1.64%，愛彼迎漲1.63%，挪威郵輪跌0.06%。太陽能板塊漲3.65%。金融科技板塊方面，PayPal收漲1.09%，NU漲4.64%。網絡安全板塊漲1.01%，SQ漲2.55%。

中概股漲跌互現，KWEB漲1.37%。台積電漲 0.38%，阿裏漲 0.4%，拼多多跌 0.22%，網易漲 3.34%，京東跌 1.46%，理想漲 5.31%，理想1月交付31165輛，上年同期15141輛。新東方漲 2.06%，蔚來漲 1.6%，蔚來1月交付10055輛汽車，同比增18.2%。小鵬漲 1.68%，小鵬1月交付量8250輛，上年同期5218輛。好未來漲 2.82%，瑞幸咖啡跌 3.15%，名創優品跌 0.47%。

大型科技股多數收漲。微軟漲 1.56%，微軟CEO納德拉表示，Azure在AI領域搶佔更多市場份額，目前有5.3萬客戶，其中三分之一是過去一年新增。他們計劃將AI嵌入所有產品中，推動增長。蘋果收漲 1.33%，盤後一度跌逾4%，蘋果FY24Q1營收1195.8億美元，市場預期1179.7億美元；淨利潤339.16億美元，市場預期323.2億美元；大中華區營收208.2億美元，市場預期235億美元；iPhone產品线營收697億美元，市場預期685.5億美元。據蘋果CEO庫克：蘋果將於今年宣布新的人工智能功能。谷歌收漲 0.64%，亞馬遜漲 2.63%，盤後一度漲逾9%，亞馬遜23Q4淨銷售額1699.6億美元，市場預期1662億美元；其中，AWS雲服務淨銷售額242億美元，市場預期242.2億美元。預計24Q1淨銷售額爲1380-1435億美元，市場預期爲1420.1億美元。英偉達漲 2.44%，英偉達已开始接受中國專用新型人工智能H20芯片的預訂。Meta漲 1.19%，盤後一度漲逾15%，Meta 23Q4營收401.1億美元，市場預期389.6億美元；預計24Q1營收345-370億美元，市場預期336.4億美元。Meta將股票回購金額提高500億美元。特斯拉漲 0.84%，馬斯克回應被9股小股東告贏：小股東只是替身，真正的原告是律師事務所；馬斯克就特斯拉是否應該將其注冊地更改爲得克薩斯州的投票結束，約87%的人投票贊成，逾110萬人參與了投票。AMD漲 1.66%。

MRK漲4.64%，默沙東23Q4營收146.3億美元，市場預期144.9億美元；預計24年全球銷售額將爲627-至642億美元，Non-GAAP下每股收益爲8.44-8.59美元。DIS漲1.05%，據華爾街日報：迪士尼達成協議，將其印度子公司的60%股權出售給印度廣播公司Viacom 18。QCOM跌4.98%，高通FY24Q1和下季指引均超預期，但手機行業復蘇前景迷茫，預計24年全球手機行業將持平於23年或略有增長，且短期內客戶庫存仍然居高不下。

03 每日焦點

1、海力士和鎂光將爲英偉達下一代AI加速卡B100，提供HBM3E

2.1 從供應鏈多個渠道獲悉，英偉達下一代AI加速卡B100的第五代高帶寬內存HBM3E，將由海力士和鎂光供應。其中，海力士的相關產品測試已從24Q2提前至24Q1。此前供應鏈有消息顯示，英偉達B100發布日期已從24Q4提前至24Q2。

根據業界掌握目前三大領導廠商HBM進度，SK海力士、三星、美光皆於23H2進行了Nvidia下一代H200搭載HBM3E的測試，預計將從24Q2开始供應。

韓國Meritz Securities研究員Kim Seon-woo預計，24年SK海力士的HBM銷售額和營業利潤有望分別達到7萬億韓元與3.1萬億韓元，對應同比增幅高達161%與201%。

據了解，三星和SK海力士於2024年，在晶圓設備資本支出（WFE CAPEX），分別爲27兆和5.3兆韓元，年增25％和100％，主要用於HBM產品上，目前記憶體產業先進制程節點產能仍呈現短缺，預期各大廠擴產將集中於DRAM。

2、日本上市企業去年回購股票9.6萬億，連續兩年創新高

2.1 據日經中文網，日本上市企業加大了股票回購的規模。2023年的回購總額達到約9.6萬億日元，連續兩年創新高。企業把盈余資金積極返還給了股東。東京證券交易所要求企業提升資本效率也是加大回購的背景原因之一，這成了目前日本股市上漲的主要原因。

日本企業之所以積極回購股票，是因爲手頭的盈余資金增加。上市企業（不包括金融等企業，財務年度結算期爲3月）2023年9月末的現金儲備爲101萬億日元，資本充足率爲43％，均達到歷史最高水平。因此，企業爲股東提供了豐厚的回報，2023年的股票回購金額和分紅加起來達到約28萬億日元，佔淨利潤的5成以上。

3、2.1 韓國1月芯片出口同比增長56.2%，爲73個月來最高水平。

2.2 英特爾推遲了其在美國俄亥俄州價值200億美元的芯片制造項目，該項目的制造設施目前預計要到2026年底才能完工。

4、特斯拉據悉計劃在內華達州新开電池工廠，配備寧德時代設備

2.1 據彭博，特斯拉公司計劃擴大在美國內華達州新开電池工廠，計劃從寧德時代購买設備，特斯拉將完全控制該工廠並承擔全部成本，寧德時代人員除了幫助安裝設備外，不會參與其中。其中一位知情人士稱，該工廠將爲特斯拉Megapack電池產品生產電芯。特斯拉此前還表示打算在今年將加州拉斯洛普（Lathrop）現有電池工廠的產能提高一倍。

特斯拉宣布Model Y升級：搭載HW4.0硬件售價仍25.89萬元起

2.1 特斯拉官方宣布Model Y升級。性能上，Model Y全系配備全新一代自動輔助駕駛硬件（HW4.0）。在售價方面，特斯拉中國官網顯示，Model Y車型依然保持原價。Model Y後輪驅動版25.89萬元起、Model Y長續航版29.99萬元起、Model Y高性能版售價36.39萬元起。

特斯拉：下單Model Y指定版本現車立享8000元現金減免

2.1 據特斯拉微博，3月底前下訂Model 3/Y/S/X任意車型並交付，年費率可低至2.5%起，下單Model Y指定版本現車立享8000元現金減免。

5、貝恩資本計劃未來3-5年在印度投資70億美元

2.1 據彭博，隨着印度相對穩定的政治和經濟增長提升了對海外基金經理的吸引力，貝恩資本(Bain Capital)已指定在未來三到五年內向印度投資70億美元。貝恩資本亞太地區私募股權投資團隊成員、合夥人Pavninder Singh還稱，這家總部位於波士頓的公司還計劃在未來兩三年內將其由25名私募股權和特殊情況投資專業人士組成的印度團隊擴大15%-20%。

04 今日前瞻

今日重點關注的財經數據

（1）21:30 美國1月失業率

（2）21:30 美國1月季調後非農就業人口

（3）23:00 美國1月密歇根大學消費者信心指數終值

（4）23:00 美國1月一年期通脹率預期